Содержание к диссертации
ВВЕДЕНИЕ 6
ГЛАВА 1. СИСТЕМНЫЙ АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ И
ЭФФЕКТИВНОСТИ БИЗНЕС-ПЛАНИРОВАНИЯ РОССИЙСКИХ
НЕФТЯНЫХ КОМПАНИЙ 14
1.1. Основные факторы и условия, оказывающие влияние на
финансово-экономическое положение нефтяных компаний в
России 14
Российские нефтяные компании. Итоги приватизации отрасли в 1992-1995 гг 15
Особенности российских условий нефтяного бизнеса. Состояние отрасли на современном этапе развития 22
Кризис мировых цен на нефть и девальвация рубля, их перекрестное влияние на экономику российских нефтяных компаний 28
1.1.4. Проблемы дефицита оборотных и инвестиционных
средств. Необходимость переориентации на развитие
реального сектора экономики 38
1.2. Практика бизнес-планирования нефтяных компаний в России.
Основные проблемы и подходы к их разрешению 44
1.2.1. Сложившаяся система бизнес-планирования в
российских нефтяных компаниях 45
1.2.2. Неразвитость механизмов реализации долгосрочной
стратегической политики 51
1.2.3. Недостаточная ориентация на эффективность
производственно-экономического планирования 55
1.2.4. Слабость бюджетного планирования и контроля,
ликвидность как главная проблема российских компаний 57
1.2.5. Недостатки разобщенности планово-бюджетной
системы головной компании и дочерних обществ 60
ГЛАВА 2. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ПРИНЦИПЫ ФОРМИРОВАНИЯ
ИНТЕГРИРОВАННЫХ ПЛАНОВО-БЮДЖЕТНЫХ СИСТЕМ
НЕФТЯНЫХ КОМПАНИЙ РОССИИ 63
2.1. Совершенствование финансовой структуры нефтяных
компаний. Организация системы бюджетных отношений 63
2.1.1. Вертикальная интеграция, ее влияние на
трансформацию организационной структуры управления
нефтяных компаний 64
Эволюция организационных структур управления нефтяных компаний, основные подходы к построению дивизиональных структур 68
Формирование финансовой структуры компаний. Создание системы центров финансовой ответственности 75
Основные принципы построения финансовой структуры российских нефтяных компаний. Роль и формы централизации ресурсов 84
Принципы организации бюджетных взаимоотношений головной компании и дочерних обществ 88
2.2. Формирование интегрированной планово-бюджетной
системы. Комплекс планово-бюджетной документации 94
2.2.1. Общие положения о системе планово-бюджетного
управления нефтяной компании 95
2.5.2. Содержание бюджетов движения платежных средств и
их детализирующей и аналитической информации 101
Бюджеты инвестиций, налогов и кредитов 106
Плановая документация нефтяной компании 110
ГЛАВА 3. МОДЕЛИРОВАНИЕ ИНТЕГРИРОВАННОГО ПЛАНОВО-
БЮДЖЕТНОГО ПРОЦЕССА 115
3.1. Организация перспективного планово-бюджетного процесса 115
3.1.1. Основные направления и принципы перспективного
планово-бюджетного процесса компании 116
3.1.2. Планирование важнейших монетарных целей и
ключевых показателей эффективности компании 119
3.1.3. Основные сферы развития конкурентных преимуществ
и конкурентные стратегии российских нефтяных компаний 126
3.1.4. Центральные моменты планирования инвестиционной
программы и программы привлечения внешнего
финансирования компании 134
3.1.5. Подходы к анализу эффективности инвестиционных
проектов и проектов привлечения заемных средств 138
3.2. Организация годового планово-бюджетного процесса 145
Основные направления и принципы годового планово-бюджетного процесса компании 146
Этапы интегрированного годового планово-бюджетного процесса в рамках вертикально интегрированной цепи компании 152
Планирование производственно-сбытовой программы 159
3.2.4. Планирование прибылей и убытков и структуры
баланса 165
3.2.5. Планирование движения платежных средств 173
3.3. Разработка чрезвычайных планов и бюджетов 180
3.3.1. Особенности перехода к формированию чрезвычайных
планов и бюджетов 181
3*3.2. Комплекс чрезвычайных мер, направленных на
внешнюю бизнес-среду компании 185
3.3.3. Комплекс чрезвычайных мер, направленных на
внутреннюю бизнес-среду компании 189
ГЛАВА 4. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ ОПЕРАТИВНОГО
ПЛАНИРОВАНИЯ И КОНТРОЛЯ 193
4.1. Организация операционного планово-бюджетного процесса 193
4.1.1. Основные направления и принципы операционного
планово-бюджетного процесса компании 193
4.1.2. Оперативное управление движением чистых денежных
средств 198
4.2. Комплекс контроля в системе планово-бюджетного
управления 203
4.2.1. Принципы и направления контроля исполнения планов
и бюджетов 204
4.2.2. Управленческий учет как информационная основа для
финансового контроля компании 209
4.2.3. План-факт анализ отклонений как основной метод
финансового контроля компании 214
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 220
БИБЛИОГРАФИЯ 223
ПРИЛОЖЕНИЯ 236
Введение к работе
Актуальность исследования. Системы планирования крупных вертикально-интегрированных российских нефтяных и в целом промышленных компаний, соответствующие новым рыночным условиям, еще не прошли этапа своего окончательного становления. Потенциал роста эффективности управления, раскрытие которого неизбежно с постепенной нормализацией рыночной экономики и применяемых методов корпоративного планирования и контроля, может стать главным фактором укрепления конкурентного положения российских нефтяных компаний.
Анализируя проблемы существующих систем планирования нефтяных компаний, можно выделить наиболее существенный их недостаток - отсутствие или недостаточность степени интеграции планов и бюджетов, с одной стороны, и всех входящих в компанию предприятий, с другой. Недостаточно четко проработаны вопросы координации плановой деятельности на уровнях головной компании и дочерних обществ, итерационные процедуры взаимосогласованной оптимизации производственно-экономических планов и бюджетов. Следует также отметить недостаточность проработки механизмов согласования стратегических, текущих и оперативных решений. Острая потребность в решении этих проблем образует остро актуальную как в методологическом, так и практическом плане задачу формирования интегрированных планово-бюджетных систем крупных промышленных компаний, включающих десятки и сотни дочерних предприятии.
Не меньшая актуальность характеризует теоретические и практические вопросы эффективности организации планово-бюджетного процесса в крупных компаниях. Это связано с тем, что именно здесь обнаруживается и постоянно воспроизводится значительная часть проблем их функционирования и развития. Подходы к их решению, разработанные в России с учетом накопленной и адаптированной к российским условиям практики работы ведущих нефтяных корпораций мира, также имеют ключевое значение для жизнеспособности российских нефтяных компаний.
Актуальность вопросов жизнеспособности нефтяных компаний во многом связана с сохраняющимися проблемами нестабильности экономики России и ее платежной системы. Вследствие этого к системе планово-бюджетного управления нефтяных компаний, работающих на оптовом и розничном рынках, предъявляются требования по быстрому реагированию на изменения рыночной конъюнктуры в рамках довольно жестких производственных и финансовых ограничений, что повышает сложность внедрения эффективных планово-бюджетных схем и инструментов.
При нестабильных мировых ценах на нефть особую актуальность приобретают методы чрезвычайного планирования и бюджетирования, направленные на стабилизацию финансового состояния компаний, значение которых было подтверждено в условиях ценового кризиса 1998-1999 гг.
В условиях начального роста экономики России приоритетное значение имеет задача консолидации дефицитных оборотных и инвестиционных финансовых средств. В силу этого решение вопросов построения рациональной финансовой структуры нефтяных компаний и вытекающие из них требования эффективного распределения бюджетных полномочий в рамках вертикально интегрированного цикла производства и сбыта продукции становятся частью построения эффективных систем планово-бюджетного управления.
Теоретические принципы и механизмы планово-бюджетного процесса в нефтяных компаниях должны реализовываться в эффективно организованной системе планово-бюджетной документации, включая разработку рациональных типовых форм планов и бюджетов. До настоящего времени такая апробированная практикой система документации отсутствовала и ее разработка имеет высокую актуальность.
Цели и задачи исследования. Целью диссертационного исследования являлись теоретическая и методическая разработка концептуального подхода, позволяющего сформировать эффективную интегрированную планово-бюджетную систему для российских нефтяных компаний.
В соответствии с целью диссертационного исследования предполагается комплексное решение следующих основных задач:
-проведение системного анализа проблем бизнес-планирования отечественных нефтяных компаний с определением направлений их эффективного решения;
- исследование передового отечественного и зарубежного опыта в области
построения планово-бюджетных систем нефтяных компаний;
-разработка интегрированного подхода и теоретических принципов организации планово-бюджетной системы головной нефтяной компании и ее дочерних обществ;
-разработка эффективных механизмов прямых и обратных связей в комплексах стратегического, годового и оперативного планирования и бюджетирования, позволяющих обеспечить единую целевую направленность деятельности всей группы дочерних предприятий;
построение схем и процедур процессов согласования и взаимокорректировки в комплексах производственно-экономического и бюджетного планирования нефтяных компаний с обеспечением оптимальных алгоритмов балансирования производственных и финансовых показателей на кратко-, средне- и долгосрочных временных этапах;
разработка конкретных форм планово-бюджетной документации для российских нефтяных компаний.
Предметом исследования являются совокупность факторов, условий, теоретических и методологических проблем формирования систем и процессов планово-бюджетного управления нефтегазовых компаний, направленных на повышение их конкурентоспособности.
Объектом исследования являются крупнейшие нефтяные компании России, с детальной проработкой опыта лидера нефтегазового сектора экономики -нефтяной компании «ЛУКОЙЛ».
Теоретической и методологической основой диссертации послужили приложение к условиям российских нефтяных компаний современной теории мирового промышленного менеджмента, обобщение опыта финансово-экономического планирования и контроля в российских вертикально-интегрированных нефтяных компаниях, системный анализ факторов, законо-
мерностей и принципов организации планирования и управления хозяйственной деятельностью нефтяных компаний как крупных промышленных корпораций.
Информационной базой исследования являются данные Госкомстата РФ, Минэнерго РФ, отраслевой статистики, отчеты и материалы, отражающие состояние и перспективы развития нефтяных компаний.
Научная новизна диссертационной работы определяется тем, что в ней впервые представлено комплексное исследование, направленное на решение проблем совершенствования организации, управления и повышения эффективности работы интегрированной планово-бюджетной системы нефтяных компаний, включая определение принципов построения и разработку научно-методического инструментария по внедрению методов корпоративного менеджмента в крупнейших российских нефтяных компаниях.
К важнейшим результатам, которые, по мнению автора, обладают научной новизной и выносятся на защиту, относятся следующие:
разработана концептуальная модель интегрированной планово-бюджетной системы нефтяных компаний, адаптированная к российским условиям нефтяного бизнеса;
сформулированы принципы эффективного бюджетного устройства нефтяных компаний как крупных многоуровневых корпораций, включая построение внутрикорпоративных бюджетных отношений между головной компанией и дочерними обществами в рамках вертикально интегрированной цепи;
разработаны механизмы организации интегрированного планово-бюджетного процесса нефтяных компаний (стратегического, годового и оперативного планирования), с обеспечением полноценного инструментария реализации долгосрочных целей компаний;
разработаны итерационные процедуры взаимосогласованной оптимизации производственно-экономических планов и бюджетов нефтяных компаний, позволяющих балансировать производственные и финансовые показатели на кратко-, средне- и долгосрочных временных этапах;
предложена система формирования и реализации комплекса чрезвычайных мер мобилизационного характера, способных эффективно высвобождать внутренние ресурсы финансовой стабилизации в условиях кризисных ситуаций;
разработан полный комплекс взаимосвязанных методов, форм и инструментов планово-бюджетного управления российских нефтяных компаний, позволяющий ликвидировать существующий разрыв между процессом принятия и реализации стратегических решений.
Теоретическая и практическая значимость работы заключается в том, что содержащиеся в ней положения и рекомендации по формированию интегрированных планово-бюджетных систем нефтяных компаний создают реальные предпосылки для проведения преобразований, направленных на развитие конкурентоспособности компаний в целом, и позволяющие обеспечить максимизацию денежных поступлений в масштабе целостной совокупности материнской компании и дочерних предприятий. Накопленный опыт позволил разработать проблемно-ориентированный подход к целостному процессу бизнес-планирования в нефтегазовом секторе с учетом его специфики.
Разработанные материалы могут быть использованы в управленческой деятельности российских нефтяных компаний, органов государственного регулирования нефтегазового сектора, в работе научно-исследовательских организаций. Результаты работы позволят руководителям и специалистам нефтяных компаний овладеть методами и формами производственно-экономического и бюджетного планирования, использовать с учетом специфики России накопленную мировой наукой и практикой управления специальную планово-бюджетную методологию. Разработанная система планово-бюджетных показателей обеспечит ее реальное применение, включая современные методы план-факт анализа и бюджетного контроля.
Выполненные соискателем исследования учитывают опыт передовых нефтяных компаний России, занимающих лидирующее положение в экономике и в той или иной форме активно применяющих бюджетные инструменты для решения проблем сбалансированного развития и текущей деятельности. В рабо-
те широко использовался адаптированный к российским условиям мировой опыт корпоративного планирования и бюджетирования.
Результаты исследований используются в учебном процессе при проведении программ профессиональной переподготовки и повышения квалификации менеджеров нефтегазового бизнеса в Академии народного хозяйства при Правительстве РФ при чтении курсов «Экономика нефтегазовой промышленности», «Финансы и инвестиции», «Бюджетирование».
Апробация работы. Основные положения работы докладывались и обсуждались на заседаниях кафедры «Нефтегазовый бизнес» Академии народного хозяйства при Правительстве РФ, на ряде конференций и семинаров, программах профессиональной переподготовки и повышения квалификации «Нефтяной и газовый бизнес», «Экономист нефтегазовой компании», «Финансист нефтегазовой компании», а также в нефтяной компании «ЛУКОЙЛ», где разработанная соискателем система организации интегрированной планово-бюджетной системы практически внедрена и действует.
По проблемам, рассмотренным в диссертации, опубликовано 13 работ общим объемом более 40 п.л., в том числе монография «Бюджет и финансы нефтегазовых компаний» (М., 2000 -22,1 п.л.), которая является первой в России книгой по вопросам организации эффективного бюджетно-финансового управления интегрированных нефтяных компаний.
Структура работы. В методологическом отношении построение диссертации отвечает логике постановки и изложения основных задач. Во введении дан краткий обзор полноты отражения тематики работы в зарубежной и отечественной литературе, формулируются актуальность, теоретическая и практическая значимость разработанных положений.
В первой главе дан системный анализ основных факторов и условий, оказывающих влияние на финансово-экономическое положение российских нефтяных компаний. Рассмотрены особенности современных условий российского нефтяного бизнеса и состояние нефтяного комплекса на 2000 г. Комплексно оценивается влияние кризиса мировых цен на нефть и эффекта девальвации рубля, имевших место в 1998-1999 г.г., анализируются проблемы формирования
оборотных и инвестиционных средств. Исследуется и обобщается практика бизнес-планирования российских нефтяных компаний. Определены и проанализированы ее системные проблемы, предложена основные направления развития бюджетно-финансовой системы нефтяных компаний с целью преодоления выявленных недостатков.
Во второй главе рассматриваются теоретические принципы формирования интегрированных планово-бюджетных систем российских нефтяных компаний. Исследуются вопросы формирования устойчивого финансового состояния нефтяных компаний. С учетом роли и форм централизации ресурсов разработаны основные принципы построения финансовой структуры для российских нефтяных компаний и подходы к формированию эффективных бюджетных отношений между головной компанией и дочерними обществами. Излагается конкретная методология построения эффективных систем планово-бюджетного управления российских нефтяных компаний, включая структуру планово-бюджетной документации и формы планов и бюджетов, разработанные с учетом особенностей нефтяного бизнеса в современных условиях переходного периода экономики России.
В третьей главе разрабатывается модель интегрированного планово-бюджетного процесса. Рассматриваются в целом и конкретизируются основные этапы, эффективные формы и методы организации перспективного и годового планово-бюджетного процесса нефтяных компаний. Сформулированы и раскрыты основные принципы планирования финансовых целей и ключевых показателей финансовой эффективности, определены конкурентные финансовые стратегии российских нефтяных компаний, подходы к оптимизации программ инвестиций и привлечения внешнего финансирования. Рассматриваются вопросы организации планирования производственно-сбытовой программы, прибылей и убытков, структуры баланса, а также бюджетирования движения платежных средств. Проанализированы условия и формы перехода к формированию чрезвычайных планов и бюджетов нефтяных компаний. Рассматривается комплекс чрезвычайных мер, направленных на внешнюю и внутреннюю бизнес-среды нефтяной компании.
В четвертой главе излагаются особенности краткосрочного оперативного планирования нефтяных компаний, основное внимание уделяется организации управления движением чистых денежных средств. Освещается роль и содержание системы контроля в системе планово-бюджетного управления нефтяных компаний. Рассматриваются основные принципы и направления контроля исполнения планов и бюджетов. Формулируются задачи управленческого учета и методология план-факт анализа как основного инструментария финансового контроля нефтяной компании.
В заключении представлены основные системные выводы из проведенного исследования.
