Содержание к диссертации
ГЛАВА 1. Характерные черты иностранных инвестиций в условиях
глобализации: теоретические аспекты 8
1.1. Понятие, категории и классификация иностранных
инвестиций 8
1.2. Роль прямых и портфельных инвестиций 18
1.3. Специфика иностранных инвестиций в российскую экономику _.
1.4 Законодательное регулирование инвестиций в РФ . _
ГЛАВА 2. Особенности иностранных инвестиций в
обрабатывающие отрасли промышленности России 48
2.1. Отраслевая структура иностранных инвестиций 48
2.2. Эволюция инвестиционных процессов в условиях
экономического роста России 61
Передача технологий 69
Инвестиционная деятельность на уровне российских регионов 78
ГЛАВА 3. Основные направления формирования благоприятного
инвестиционного климата в обрабатывающих отраслях
промышленности России 90
3.1. Разработка общегосударственной инвестиционной
политики 90
3.2. Совершенствование правовой основы иностранных инвестиций 105
3.3 Эффективный менеджмент - определяющий фактор привлечения
иностранных инвестиций в российскую экономику ИЗ
3.4. Сущность программно-целевого подхода к инвестированию
обрабатывающих отраслей промышленности России 117
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 133
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ И ИСТОЧНИКОВ.... 138
Введение к работе
Актуальность темы исследования обусловлена возрастанием роли инвестиционного процесса вообще и иностранных инвестиций в частности в развитии современного рыночного хозяйства.
В наше время рост иностранных инвестиций стал одной из характерных черт глобализации экономических отношений. В современной мировой экономике рост иностранных инвестиций значительно превышает темпы роста мирового совокупного продукта и международной торговли. Мировое сообщество уже признало Россию как страну рыночной экономики. Однако следует признать, что иностранные инвестиции еще не стали весомым фактором устойчивого роста российской экономики.
Одной из характерных черт переходного периода России к рыночной экономике было совершенно неэффективное использование иностранного капитала. Значительные внешние заимствования не только не сыграли положительной роли в национальной экономике, но и создали определенную угрозу национальной безопасности. Недопустимо большая внешняя финансовая задолженность позволила Международному Валютному Фонду (МВФ) оказывать давление на правительство РФ при принятии им важных решений. Неконтролируемая открытость экономики привела к тому, что ряд предприятий пищевой промышленности, торговых сетей оказались под контролем иностранного капитала. Слабое государственное регулирование инвестиционного процесса во многом обусловило формирование «финансового пузыря»: свободные финансовые средства вкладывались преимущественно в недвижимость и в операции финансового рынка. Перегрев этих сфер экономической деятельности и сейчас представляет реальную угрозу для очередного обвала в российской экономике. Таким образом слабая, не до конца продуманная государственная инвестиционная политика во многом сдерживает дальнейшее развитие России по пути рыночного хозяйства. Это обстоятельство в свою очередь делает еще более актуальной разработку концепции роли иностранных инвестиций и их места в
развитии российской экономики вообще и обрабатывающих отраслей промышленности в частности.
Научный и практический интерес к проблеме иностранных инвестиций возрастает и в силу других причин. Россия вступает в принципиально новый период социально-экономического развития, в котором значительно повышается роль инвестиционного процесса. В посткризисный период российская экономика начинает обретать некоторую стабильность. В 1999-2004 годы динамика начавшейся реанимации экономики и экономического роста имела характерные черты послекризисного восстановления: укрепление политической стабильности, восстановление спроса и соответствующее вовлечение в производство уже имеющихся, но неиспользовавшихся в период кризиса мощностей. Однако вовлечение в производство свободных ресурсов имеет свои пределы, и по мере их исчерпания темпы роста начинают затухать. Тогда появляется объективная необходимость перехода к новому этапу, то есть к переходу от роста, основанного на вовлечении имеющихся мощностей, к росту на основе новых инвестиций. В настоящее время, как нам представляется, в России начинается переход к новой модели экономического роста, вектором которого должна быть модернизация экономики, основанная на принципиально иной государственной инвестиционной политике.
Стратегические задачи России (удвоение ВВП, борьба с бедностью, диверсификация национальной экономики и др.) придают особое значение проблеме иностранных инвестиций в предприятия обрабатывающих отраслей промышленности России (пищевая, машиностроение и металлообработка, химическая, лесоперерабатывающая, легкая). Во-первых, государственная инвестиционная политика должна опираться на новые ориентиры: в ближайшем будущем приоритеты переносятся на обрабатывающие отрасли российской промышленности. Ориентация на высокотехнологическое и наукоемкое производство также связывается с предприятиями обрабатывающих отраслей промышленности и в первую очередь с оборонно-промышленным комплексом. Во-вторых, обрабатывающие отрасли промышленности в отличие от сырьевых отраслей ос-
новную часть своей продукции реализуют на внутреннем рынке, что напрямую связано со стратегической задачей существенного повышения жизненного уровня населения России. В-третьих, актуальная задача государственной инвестиционной политики сегодня состоит в том, чтобы остановить бегство отечественного капитала за рубеж, вернуть значительную часть капитала на родину, найти оптимальное соотношение отечественных и иностранных инвестиций в российскую экономику.
Степень научной разработанности проблемы. Изучению проблемы иностранных инвестиций и их роли в рыночной экономике посвящены многие научные труды многих российских и зарубежных исследователей.
Р. Акофф1 - раскрыл значимость иностранных инвестиций в деятельности строительных корпораций, а также новых форм инвестиций в современной экономике. Весьма ценными, по нашему мнению, являются работы В. Бублика , в которых специально рассматриваются правовые аспекты регулирования инвестиционной деятельности. Региональная инвестиционная деятельность анали-зируется в трудах Л. Бекларяна . В более широком контексте проблемы инвестиций и их роль в современной экономике рассматривается В. Бардом4. Следует также упомянуть о работе В. Дулича5 (вопросы инвестиционных программ в строительном секторе России), Г. Заверюхи (взаимосвязь инвестиционной и инновационной деятельности.
Очевидно, что в настоящее время вопросы иностранных инвестиций теснейшим образом связаны с проблемой глобализации экономических отношений. Эта проблема нашла свое отражение в работах С. Ю. Глазьева, А. Г. Володина, Г. К. Широкова, М. Г. Делягина, М. Н. Осьмовой и др. Несмотря на несомненное достоинство трудов перечисленных отечественных и зарубежных ав-
1 См.: Акофф Р. Планирование будущего корпораций: Пер. с англ. M.: Прогресс. 1995. С. 46.
2 См.: Бублик B.A. Гражданско-правовое регулирование импорта производственного капитала. Екатеринбург,
1999. С. 48.
3 См.: Бекларян Л. А. Инвестиционная деятельность с учетом региональной инвестиционной политики.//Аудит
и финансовые анализ, 2002. № 4. с. 38.
4См.: Бард В. С. Инвестиционные проблемы Российской экономики. Экзамен. - М..2000.С.26 5 См. Дулич В.А. Восстановление и развитие реального сектора экономики требует крупномасштабных инвестиций. / Промышленно-гражданское строительство, 2002, №2, С. 124.
торов ни в одном из них проблема иностранных инвестиций в обрабатывающие отрасли промышленности России специально не рассматривалась, т.е. не была предметом отдельного исследования. Многие из этих работ рассматривали проблему инвестиций в рамках специальности «финансы и кредит», а аспекты государственного регулирования инвестиционного процесса оставались как бы в стороне. Некоторые из авторов, по нашему мнению, в определенной степени абсолютизировали роль иностранных инвестиций для отечественной промышленности, а другие, наоборот, рассматривают их как одну из самых больших угроз для национальной экономики. В представленном исследовании предпринята попытка избежать идеологического ангажирования и найти более объективный подход к роли иностранных инвестиций в обрабатывающие отрасли промышленности.
Целью диссертационного исследования является разработка реалистичного подхода к проблеме стимулирования притока иностранных инвестиций в обрабатывающие отрасли промышленности России, а также попытка сформулировать основные направления государственной политики, обеспечивающие эффективность использования иностранных инвестиций.
Для достижения данной цели в исследовании поставлены следующие задачи, определившие логику и внутреннюю структуру исследования на основе анализа современной теории и практики движения иностранного капитала определить основные тенденции процесса иностранных инвестиций и их последствия для национальной экономики;
выявить эффективность многообразных форм иностранных инвестиций, а также их угрозу для национальной промышленности;
определить сдвиги в инвестиционном процессе на первых этапах стабилизационного периода (1999-2004 г.) экономического развития России;
изучить слабые и сильные стороны государственной инвестиционной политики России;
выявить реальные направления повышения эффективности иностранных инвестиций в обрабатывающие отрасли промышленности России;
-разработать комплекс практических рекомендаций, направленных на формирование благоприятного климата для инвестиций в обрабатывающих отраслях промышленности.
Объектом исследования стало иностранное инвестирование предприятий обрабатывающих отраслей промышленности России, а предметом — формирование государственной политики иностранного инвестирования в этих отраслях.
Теоретическую и методологическую базу исследования составили труды российских и зарубежных ученых по данной проблеме, представляющих различные научные школы и направления в классической и современной экономической мысли.
Используя в своем исследовании теоретические разработки самых различных школ (классической, марксистской, кейнсианской, неоклассической, монетаристской), диссертант, тем не менее, стремился избежать политико-идеологических подходов в своем анализе проблем иностранных инвестиций. Автор диссертации считал целесообразным взять из многочисленных научных школ все то рациональное, что в них имеется и в то же время учитывать те изменения, которые произошли в сфере инвестиционного процесса в последние десятилетия.
В диссертации был использован исторический метод исследования, который позволил выявить коренные изменения происходящего в системе инвестиционного процесса особенно в условиях глобализации экономических отношений. В работе был также использован метод сравнительного анализа.
Информационно-эмпирическую базу исследования составили статистические данные Государственного комитета РФ по статистике, информационные материалы различных министерств и государственных комитетов, статистические материалы доступные через Интернет, а также материалы различных международных организаций (МВФ, ОЭСР, МОТ и др.).
В диссертации были использованы законодательные и нормативные акты РФ, относящиеся к проблемам инвестиций.
Научная новизна исследования состоит в разработке концептуальных основ государственной политики иностранного инвестирования в обрабатывающие отрасли промышленности, что обусловлено качественно новым этапом экономического развития России, ролью обрабатывающих отраслей, отводимой им в осуществлении технологического прорыва, а также процессом глобализации экономических отношений.
Основные научные результаты, раскрывающие конкретный личный вклад соискателя в разработку выбранной проблематики, представлены в заключении.
Практическая значимость диссертации состоит в возможности применения ее основных выводов и конкретных рекомендаций при корректировке государственной инвестиционной политики. Концептуальное обобщение и практические рекомендации могут быть полезными при разработке методов совершенствования инвестиционной деятельности на уровне корпораций, а также при подготовке позиций российских компаний на переговорах с иностранными инвесторами по вопросу привлечения инвестиций в Россию.
Материалы работы, основные положения и выводы могут быть использованы в преподавании экономических и управленческих дисциплин в высшей школе и системе переподготовки и повышения квалификации специалистов.
Апробация результатов исследования. Результаты диссертационного исследования обсуждались на кафедре «Экономика и менеджмент» Академии труда и социальных отношений (AT и СО), докладывались на вузовской научно-практической конференции «Совершенствование управления предприятиями и объединениями в современной России» (Москва, AT и СО, 2001 год), а также на заседании «круглого стола» по теме «Эффективный менеджмент» (Москва, Академия народного хозяйства (АНХ) при правительстве РФ, 2003 год). Основные результаты работы изложены в опубликованных четырех печатных работах автора.
