Содержание к диссертации
Введение 3
Глава 1. ИНВЕСТИЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ПРОМЫШЛЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ 11
1.1. Классификация инвестиционных ресурсов 11
1.2. Инвестиционная деятельность в современных теориях 40
1.3. Региональный аспект инвестиционной деятельности промышленных предприятий 52
Глава 2. СИСТЕМА ИНВЕСТИРОВАНИЯ РОССИЙСКИХ ПРОМЫШЛЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ 69
2.1. Внутренние источники инвестиционной деятельности промышленных предприятий 69
2.2. Инвестиционный механизм промышленности Субъекта Федерации 99
2.3. Мировой рынок инвестиций 126
Глава 3. МЕХАНИЗМ РЕГУЛИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЦЕССА ПРОМЫШЛЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ РЕГИОНА 142
3.1. Создание условий привлекательности инвестиционного климата региона 142
3.2. Повышение инвестиционного потенциала промышленных предприятий на основе использования природных ресурсов региона 158
3.3. Формирование адекватной организационно-экономической среды промышленного предприятия на региональном уровне 167
Заключение 182
Список литературы 184
Введение к работе
Актуальность темы исследования.
Формирование благоприятного инвестиционного климата, углубление сегментации инвестиционного рынка, расширение круга товаров и технологий, а также возрастающие возможности предприятий требуют сегодня эффективных стратегических и оперативных инвестиционных решений. Знание и практическое использование современных принципов, механизмов и методов эффективного управления инвестиционной деятельностью позволяет обеспечить необходимый уровень инвестиционной активности в стране и переход предприятий к новому качеству экономического развития.
Исследование современного научно-практического инструментария и обеспечивающей подсистемы инвестиционных механизмов показывает, что в российской экономической теории и практике ещё не полностью сформировались эффективные - как с позиций экономических агентов, так и с позиций национальной экономики - инвестиционные механизмы.
В большинстве регионов Российской Федерации не уделяется достаточного внимания вопросам выработки целенаправленной инвестиционной политики, управления и контроля за ходом ее реализации. Не завершено создание теоретической базы для формирования инвестиционной политики, которую могли бы использовать все субъекты экономической деятельности.
Отмеченная ситуация во многом вызвана отсутствием адекватных подходов к формированию инвестиционной политики регионов РФ с существенно различающимися особенностями. Эта задача является весьма сложной в целом, однако для отдельно взятого экономического региона представляется своевременной и выполнимой.
Исследованию современных методов управления, построения и реализации инвестиционной политики в промышленной сфере региона посвящена настоящая работа. Многообразие подходов к управлению инвестиционной деятельностью экономических агентов, высокая теоретическая и практическая значимость инвестиционной полиики обуславливает актуальность и цель диссертационного исследования.
Состояние научной разработанности проблемы. Изучение системы управления промышленностью особенно активно ведется с 70-х годов. Опыт становления социальной рыночной экономики западных стран находит свое отражение, в частности, в теоретических работах М. Алле, Г. Беккета, X. Ламперта, П. Хейна, Л. Эрхарда и др. Имеется ряд исследований, посвященных анализу экономических и организационных методов управления. Их авторы - Боголюбов B.C., Гранберг А.Г., Дмитриева О. Г. , Дульщиков Ю.С., Зуев В.М., Исправников В., Кабаков СИ., Кацура С.Н., Тимчук Н.Ф., Финагин В.В., Черник Д.Г., Шнипер Р.И. и др. подчеркивают важность формирования новых управленческих структур. Вопросы управления финансами предприятий анализируются в трудах Г. Бирмана, Ю. Блеха, В. Бочарова, Р. Брейли И. Волкова, В. Ковалева, С. Майерса, Е. Стояновой, А. Шеремета, С. Шмидта, и др. Вместе с тем, исследования инвестиционной деятельности промышленных предприятий осуществлялись зачастую изолированно друг от друга.
В последнее время положение дел в стране постепенно меняется. Укрепляется самостоятельность, ответственность и инициатива хозяйствующих субъектов. Все это заставляет вносить существенные коррективы в стратегию управления инвестиционной деятельностью промышленных предприятий региона.
Цель и задачи исследования вытекают из теоретической и практической значимости проблемы. В работе поставлена цель - исследовать особенности инвестиционных процессов в регионах российской экономики, разработать организационно-экономические меры активизации, стимулирования и снижения риска инвестиционной деятельности промышленного предприятия в регионе.
Цель обусловила решение следующих задач:
1. Исследовать теоретические аспекты реализации функции
промышленных предприятий с точки зрения формирования инвестиционных ресурсов и организационно-управленческих аспектов их инвестиционной деятельности.
2. Раскрыть особенности механизма инвестирования российских промышленных предприятий в плане микро- и макроэкономических факторов их инвестиционной деятельности.
3. Оценить возможности российских промышленных предприятий по использованию потенциала национального и мирового рынков инвестиций в своей деятельности.
4. Обосновать особенности регулирования инвестиционного процесса на региональном уровне РФ.
5. Определить роль природных ресурсов и фактора организационно-экономической среды для стимулирования инвестиционной деятельности промышленных предприятий в регионе.
6. Обосновать адекватные формы участия промышленных предприятий на рынке инвестиций.
Объектом исследования выступают взаимосвязи, возникающие в процессе деятельности экономических субъектов по привлечению инвестиций в промышленной производство.
Предметом исследования являются особенности механизма функционирования российских промышленных предприятий на рынке инвестиций.
Теоретическая и методологическая основа исследования. Теоретико-методологическую основу работы составляет совокупность форм и методов научного исследования, используемых в отечественной и зарубежной практике. В диссертации использован аналитический метод оценки практических результатов инвестиционной деятельности. Особое внимание уделено методам историчности, системного анализа, динамических рядов и комплексного рассмотрения сложных проблем с применением диалектического метода выявления и объяснения противоречий.
В диссертационной работе использовались результаты исследований ведущих зарубежных экономистов различных теоретических школ, труды ученых России, а также публикации практических работников.
Источниками информации послужили материалы официальной статистической отчетности ООН, Всемирного банка, МВФ и статистических управлений ряда стран; данные ежегодных отчетов международных организаций, статистические материалы по Российской Федерации, экспертные оценки.
Рабочая гипотеза диссертационного исследования состоит в предположении о том, что одним из источников повышения инвестиционной активности промышленных предприятий региона выступает его абсолютная и относительная привлекательность для отечественных и иностранных инвесторов. Основными направлениями усиления данной деятельности промышленных предприятий является использование обоснованной оценки и разработка механизма учета инвестиционной привлекательности региона для отечественных и зарубежных инвесторов, совершенствование индикативных методов инвестиционного планирования и регулирования промышленности региона.
Научная новизна диссертационной работы состоит в том, что имеющиеся научные разработки в области совершенствования функций промышленных предприятий на региональном инвестиционном рынке дополнены анализом ряда новых и мало изученных проблем (оценка инвестиционных ресурсов и конкурентоспособности региона, создание условий привлекательности инвестиционного климата региона, усиление государственного воздействия на инвестиционные процессы), что позволило получить такие новые результаты, как:
1. Определены концептуальные основы оценки уровеня управления инвестиционной активностью российских промышленных предприятий.
2. Разработан комплексный подход к оценке инвестиционной привлекательности регионального промышленного комплекса на основе синтеза результатов опроса и статистики.
3. Исследован процесс моделирования инвестиционных программ промышленных предприятий и предложена модель инвестиционного проектирования, учитывающая все факторы, влияющие на денежные потоки инвестиционных проектов.
4. Определено место малых предприятий в инвестиционных процессах, предложена стимулирующая система налогообложения инвестиционной деятельности на данных предприятиях.
5. Предложена методика повышения эффективности инновационных процессов на основе системной увязки экономических характеристик инновационной и производственной деятельности промышленного предприятия.
6. Обоснована необходимость взаимодействия различных финансовых институтов и субъектов предпринимательской деятельности, поиска новых сфер приложения капитала, связанных с разработкой, апробацией и широким внедрением гибких технологий для более эффективного осуществления инвестиционного процесса.
Наиболее существенные научные результаты исследования, полученные лично автором и выносимые на защиту, состоят в следующем:
1. Понятие «инвестиции» автор, в отличие от общепринятого понимания характеризует не только формой и структурой элементов, а главное содержанием - расходом ресурсов на увеличение или поддержание прежнего объема производства благ, при этом ресурсы учитываются как в натуральной форме (земля, капитал, труд и предпринимательские способности), так и в денежной форме. Категория «инвестиционная активность» является многоаспектной с теоретических и прикладных позиций.
2. Базовая ценность инвестиционного процесса (доверие между инвесторами, эмитентами и государством), которая имеет своим критерием способность обеспечивать баланс интересов экономических агентов, показателями которого являются: эмпатия (способность инвестора оценить свою зависимость в достижении целей от позиции контрагента); рост количества учитываемых имеющихся и потенциальных связей; свобода в выборе новых связей; наличие правил, регулирующих эти связи, в виде норм, стандартов, процедур, методик.
3. Методика оценки инвестиционной привлекательности регионального промышленного комплекса на основе синтеза статистического и экспертного подходов к учету структурных элементов инвестиционного климата региона.
4. Комплексная модель, критерии и методика повышения эффективности деятельности инвестиционного блока промышленного предприятия.
5. Технология управления региональным развитием через концепцию кластеров. Кластерный подход позволит в большей степени использовать положительный эффект мультипликатора, когда за ростом производства даже одного предприятия внутри кластера следует разрастание инвестиционного спроса со стороны остальных структур кластерного образования.
6. Интегральная методика разработки стратегических планов региона, муниципальных образований и хозяйствующих субъектов, как система управления инвестиционной деятельностью промышленных предприятий региона. В работе дано обоснование региональной инвестиционной стратегии развития промышленности и промышленных комплексов.
Практическая значимость и апробация работы. Практическая значимость данного теоретического исследования состоит в том, что его основные положения могут использоваться при чтении спецкурсов для студентов экономических специальностей, разработки стандартов содержания экономических специальностей и направлений. Ряд положений поможет в изучении международных, национальных и региональных рынков, их реакции на действия отдельных государств и международных институтов.
Публикации. Основные положения и результаты данного исследования были опубликованы в 5 работах объемом 2,6 п. л.
Объем и структура диссертации.
Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы. Работа изложена на 192 страницах машинописного текста, содержит схемы и таблицы.
Во введении обосновывается актуальность темы исследования, степень разработанности проблемы, определяются цели, задачи. Излагаются методологические основы исследования, раскрываются научная новизна и практическая значимость работы.
В первой главе рассмотрено современное состояние инвестиционной деятельности промышленных предприятий, выделены микроэкономические факторы и современные проблемы инвестиционной активности российских промышленных предприятий, определены основы классификации инвестиционных ресурсов, проанализирован региональный аспект инвестиционной деятельности предприятий.
Вторая глава посвящена выявлению особенностей системы инвестирования российских промышленных предприятий, анализу внутренних источников инвестиционной деятельности предприятий, рассмотрению инвестиционного механизма промышленности Субъекта Федерации и возможности эффективного использования мирового рынка инвестиций.
В третьей главе предложены пути совершенствования механизма регулирования инвестиционного процесса промышленных предприятий региона: создание условий привлекательности инвестиционного климата региона, повышение инвестиционного потенциала промышленных предприятий на основе использования природных ресурсов региона, формирование адекватной организационно-экономической среды промышленного предприятия на региональном уровне.
Заключение содержит основные выводы и рекомендации автора по теме исследования.
